Публикация августовского CPI в США задала тон всему дню: базовая инфляция выросла на 0,3% м/м вместо ожидавшихся 0,2%, сделав повышение ставки ФРС на заседании 15–16 сентября почти неизбежным. Headline CPI совпал с прогнозом: +0,4% м/м и +3,4% г/г, а базовая в годовом выражении замедлилась до 2,4% — минимума с 2021 года. Вероятность хоума ФРС взлетела до 81–90%: Polymarket даёт 81%, CME FedWatch — 85–90%, BTC-ECHO — выше 87%. Инфляция производителей (PPI) ускорилась до 5,4% г/г, а доходность 30-летних трежерис достигала максимума с июня 2004 года — 5,309%.

Биткоин сначала просёк к ~$76,5 тыс., затем на коротком сжатии шортов взлетел к внутридневному максимуму ~$79,8 тыс. (часть источников фиксирует ~$79,6 тыс.) и откатился к ~$77,4 тыс. По рынку прошли массовые ликвидации: от ~$387 млн до ~$732 млн за день в зависимости от источника, из которых BTC-шортов — ~$424 млн. Общая капитализация крипторынка восстановилась к ~$2,7 трлн. Эксперты Grayscale и CoinShares назвали данные «speed bump» для крипты, ожидая неглубоких просадок, но предупреждая, что горячая базовая инфляция не даёт биткоину закрепиться выше $80 тыс.

Технически биткоин по-прежнему в узком диапазоне: дневной «золотой крест» вновь не дал устойчивого роста (4-часовой устоял, RSI ~43,3), а зона $80–82 тыс. по-прежнему выступает сильным сопротивлением. Ключевая поддержка — $76–77 тыс.; при пробое ниже открывается зона $72–74 тыс. Резервы биткоина на Binance при этом достигли двухлетнего максимума — 693 000 BTC.

Эфир стал бенефициаром дня. Впервые с начала февраля актив пробил $2 600 и достигал ~$2 663, прибавив более 6,5%. На Bitstamp из-за сжатия шортов были ликвидированы $215 млн коротких позиций против $91 млн длинных; на ETH пришлось около 40% из $758 млн суточных ликвидаций. Утром актив ещё тестировал поддержку $2 431 на фоне горячих данных PPI. Солидарный путь: сооснователь Fundstrat Том Ли спрогнозировал «разрывное ралли» для шортов эфира, а Bitmine Immersion Technologies, которую он возглавляет, накопила 5,9 млн ETH — около 4,9% мирового предложения. Solana в моменте вернулась выше $100, но к концу дня снова опустилась ниже (~$99,30): 4-часовой Supertrend перешёл в медвежий режим при сопротивлении $103,91. Zcash, выросший за месяц более чем на 130%, резко сжался — примерно на 12% к ~$1 134 по данным CoinDesk и до ~16% от пика по данным U.Today, запустив ликвидации на $28,37 млн.

Из спотовых биткоин-ETF ускорились оттоки: $282,6 млн за четверг — крупнейший показатель с 13 июля, а за три дня сумма достигла $449 млн. Основной вклад — ARKB ($164 млн), далее GBTC ($36 млн) и FBTC ($33,6 млн). Спотовые эфир-ETF потеряли $29,8 млн, Solana-ETF — $483 тыс. Совокупные чистые активы биткоин-ETF — ~$97,5 млрд. При этом движение не было однонаправленным: BlackRock IBIT за три дня до оттоков накопил почти $687 млн BTC, а ETHA накопил $251,4 млн ETH за 20 торговых дней подряд без единого оттока. На этом фоне Bitwise закрывает свой Dogecoin-ETF (BWOW): последний день торгов на NYSE Arca ожидается 14 октября, активы фонда — всего ~$688 тыс.

Главная законодательная новость — обновлённый CLARITY Act. Сенатор Синтия Ламмис представила пересмотренный текст (630 страниц) за пять дней до процедурного голосования. Ключевое нововведение — обязанность контролируемых внешними силами DeFi-протоколов регистрироваться в CFTC в рамках спотовых сделок с цифровыми товарами. В текст вошли более 100 правок по запросам демократов. Клотур по motion to proceed назначен на 15 сентября в 14:15 ET и требует 60 голосов при 53 местах у республиканцев; публичной поддержки со стороны демократов пока нет. Polymarket оценивает шансы подписания закона в 2026 году в 18%, Galaxy снизила оценку до ~10%. Министр финансов Скотт Бессент публично призвал Сенат продвинуть законопроект.

Регуляторные решения принимались и за пределами США. Минфин Германии распространил проект отмены годового безналогового периода владения криптой: для активов, приобретённых с 1 января 2027 года, прирост будет облагаться по плоской ставке 26,375%. Палата лордов обязала Казначейство Великобритании разработать национальную стратегию регулирования цифровых активов — поправка прошла 194 голосами против 138. ESMA предупредила, что рынки прогнозов «кишат инсайдерской торговлей». Росфинмониторинг обязал указывать ИНН при открытии криптодепозитарных счетов, а канадский OSFI финализировал правила капитала на 2027 год и разъяснил, что токенизированные депозиты юридически не отличаются от традиционных.

Инцидент безопасности номер один — история Liquid. Blockstream публично отказалась платить выкуп группе, которая 6 сентября через уязвимость в Elements вывела ~4 000 BTC (~$320 млн) из федерационного кошелька Liquid Network. Хотя ~3 400 BTC были возвращены 7 сентября, ~598 BTC (~$46–47 млн) остаются у атакующих, требовавших «вознаграждение» в 10%. Компания отвергла трактовку «белого хакера», назвала удержание кражей и пообещала подключить правоохранителей. Выпущен патч Elements v23.3.4; Liquid возобновил производство блоков и транзакции, однако peg-out остаются приостановленными.

Постмортем Brevo объяснил фишинговую волну на клиентов Trezor: уязвимость авторизации единого входа позволила получить доступ к 138 клиентским аккаунтам. Письма дошли примерно до 347 000 подписчиков Trezor, около 2 500 из которых перешли по вредоносной ссылке до блокировки домена. Osmosis раскрыла, что 25 июня злоумышленник отчеканил 40+ BTC в nBTC, но платформа обнаружила это лишь через 74 дня — allBTC на 36% остался без обеспечения. Минюст США при содействии Tether ограничил более $52 млн по схеме Xinbi; общие изъятия Scam Center Strike Force достигли $938 млн.

Институциональная конвергенция продолжается. Nasdaq согласилась вложить $100 млн в Payward — материнскую компанию Kraken — и расширить партнёрство по токенизированным акциям и надзору. По данным Bloomberg, UniCredit изучает кастоди, брокеридж, токенизированные продукты и fixed income на базе стейблкоинов: банк выбирает технологического партнёра, переговоры на ранней стадии, финального решения нет. Metaplanet сократила пул опционов Series 10 на 41,1% после недовольства инвесторов размытием и анонсировала дочернюю структуру в Гонконге. Standard Chartered начал покрытие SKY с таргетом $0,325 к концу 2028 года. Брайан Армстронг (Coinbase) назвал таргет $400 тыс. за BTC к 2030 году разумным, считая дно цикла позади.

Стейблкоин-инфраструктура расширяется. Circle согласилась приобрести Tazapay за $400 млн акциями: оператор обрабатывает свыше $25 млрд годового объёма, ~60% которого приходится на стейблкоины; сделка закроется в 2027 году. U.S. Bank завершила кросс-бордер пилот стейблкоина USBDC на Stellar. PayPal, M0 и MoonPay запустили PYUSDx — платформу «stablecoin as a service» с أكثر чем $100 млн на старте. Coinbase через партнёрство с Moov предложит стейблкоин-платежи 1 000+ банкам и кредитным союзам США. MoneyGram запустила Visa-карту со стейблкоинами в Колумбии, а необанк Nu выходит на рынок США с конверсией депозитов в USDC и EURC. Датский центробанк предупредил о рисках роста стейблкоинов для финансовой системы.

Индия сделала шаг к институциональной токенизации: SEBI запустила пилот Demat 2.0 — REC, Larsen & Toubro и IIFL привлекли около ₹1 025 крор (~$107–116 млн) в токенизированных корпоративных облигациях с расчётами в оптовой цифровой рупии RBI. Махараштра рассматривает токенизацию до 50% активов электросети, а Индия и Россия работают над механизмом расчётов в CBDC для двусторонней торговли, приближающейся к $60 млрд.

Из прочего: Kalshi планирует ~60 перпетуалов на акции и ETF (Tesla, Apple, Nvidia) с круглосуточной торговлей — Citadel Securities предупреждает о «параллельном теневом рынке». Объём фондовых фьючерсов на MEXC вырос в августе на 130% м/м. Резервы биткоина на Binance — 693 000 BTC, двухлетний максимум. Исследователи ECDSA.Fail сократили оценку стоимости квантовой атаки на BTC и ETH на 86% — до ~$1,496 млрд, а Ethereum Foundation назначила декабрь 2029 года сроком для постквантовой безопасности. Apple удалила Pump Fun из App Store в США и Индии. Народный банк Китая добавил в июле 20 тонн золота — крупнейшая покупка с 2023 года.